Aplicacao de tecnicas nao-lineares em series financeiras.

• Processo: 96/11866-1
• Modalidade de apoio: Bolsas no Brasil - Mestrado
• Data de Início da vigência: 01 de março de 1997
• Data de Término da vigência: 31 de agosto de 1997
• Área de conhecimento: Ciências Exatas e da Terra - Matemática - Matemática Aplicada
• Pesquisador responsável: Denisard Cneio de Oliveira Alves
• Beneficiário: Mario Luiz Gatti Pagano Brundo Filho
• Instituição Sede: Faculdade de Economia, Administração e Contabilidade (FEA). Universidade de São Paulo (USP). São Paulo , SP, Brasil
• Palavra(s)-Chave do Pesquisador: Bootstraping | Estatisticas U | Expoente De Lyapunou | Integral De Correlacao

Resumo

A dissertação se propõe a aplicar técnicas econométricas não lineares a realizações de séries de tempo financeiras e a compará-las com alternativas lineares sob o ponto de vista da previsão. A aplicação de tais técnicas parte do pressuposto de que os dados admitam ser bem representados por modelos não lineares caóticos que captem uma parte maior do comportamento aleatório dos resíduos, diminuindo, assim, sua variância. Dessa forma, obtêm-se melhores previsões, uma vez que estas dependem da variância dos resíduos. Essas técnicas não lineares fazem uso de testes de detecção da presença de relações não lineares nos dados, tais como o BDS, o teste de Brock e o expoente de Lyapunov. Além disso, utilizam modelos não lineares como, por exemplo, o modelo Média Móvel Não Linear, o modelo Bilinear, o modelo autorregressivo "Threshold" e o modelo Arch. Espera-se obter com a aplicação dessas técnicas resultados preditivos melhores do que os fornecidos pelas técnicas lineares. (AU)