Identificação e estimação de jogos dinâmicos com switching costs

• Processo: 15/13336-2
• Modalidade de apoio: Bolsas no Exterior - Pesquisa
• Data de Início da vigência: 01 de julho de 2015
• Data de Término da vigência: 31 de dezembro de 2015
• Área de conhecimento: Ciências Sociais Aplicadas - Economia - Métodos Quantitativos em Economia
• Pesquisador responsável: Fábio Adriano Miessi Sanches
• Beneficiário: Fábio Adriano Miessi Sanches
• Pesquisador Anfitrião: Sorawoot Srisuma
• Instituição Sede: Faculdade de Economia, Administração e Contabilidade (FEA). Universidade de São Paulo (USP). São Paulo , SP, Brasil
• Instituição Anfitriã: University of Surrey, Inglaterra
• Assunto(s): Econometria Organização industrial Jogos Métodos numéricos
• Palavra(s)-Chave do Pesquisador: Econometria Estrutural | Estimação de Jogos Dinâmicos | Identificação de Jogos Dinâmicos | Organização Industrial Empírica | Identificação e Estimação Estrutural de Jogos Dinâmicos

Resumo

Este projeto busca desenvolver estimadores para amenizar o custo computacional envolvido na estimação de jogos dinâmicos. Nestes modelos o espaço de estado cresce exponencialmente à medida que mais jogadores, ações e outras variáveis de estado são incluídas no modelo. Isso implica que a estimação de um jogo dinâmico típico envolve a inversão de matrizes de grandes dimensões, o que é, ou extremamente custoso em termos de tempo de estimação, ou impossível de ser realizado. Desenvolve-se um procedimento de identificação em dois estágios onde, no primeiro estágio, identifica-se os componentes dinâmicos do modelo - ou os switching costs (custo de entrada, scrap value, custos de ajustamento de capacidade); no segundo estágio, os demais parâmetros da função lucro são identificados. A identificação é construtiva no sentido de que provê, de forma direta, um caminho para a obtenção de estimadores. Mostra-se que a dimensão das matrizes envolvidas na estimação a partir do método aqui desenvolvido é metade da dimensão das matrizes envolvidas em estimações com base nos métodos tradicionais. Isso deve reduzir severamente o tempo de estimação e tornar possível a estimação de alguns modelos que não podem ser estimados usando técnicas tradicionais. Além disso, os estimadores têm forma fechada. Ou seja, o procedimento de estimação aqui desenvolvido assim como em Sanches, Silva e Srisuma (2016) não está baseado na utilização de métodos numéricos. (AU)