Analise de dependencia atraves de copulas: aplicacoes a financas.

• Processo: 07/01738-2
• Modalidade de apoio: Bolsas no Brasil - Iniciação Científica
• Data de Início da vigência: 01 de agosto de 2007
• Data de Término da vigência: 31 de março de 2008
• Área de conhecimento: Ciências Exatas e da Terra - Probabilidade e Estatística - Probabilidade e Estatística Aplicadas
• Pesquisador responsável: Luiz Koodi Hotta
• Beneficiário: Mateus Caetano
• Instituição Sede: Instituto de Matemática, Estatística e Computação Científica (IMECC). Universidade Estadual de Campinas (UNICAMP). Campinas , SP, Brasil
• Assunto(s): Análise multivariada
• Palavra(s)-Chave do Pesquisador: Análise Dependência | cópulas | Distribuições Multivariadas | Valor em Risco | Análise Multivariada

Resumo

A modelagem de dependência é de importância fundamental em muitas áreas de finanças, tais como, alocação de investimentos, apreçamento de opções e controle de risco. O uso da matriz de correlação, que foi, e que ainda é utilizadofrequentemente, não é apropriado quando a distribuição não é multivariada normal. Como esse é frequentemente o caso encontrado em finanças, é necessário encontrar outras formas dese modelar dependência. Nesse sentido, cópulas aparecem como uma forma atrativa de se modelar a dependência e têm sido utilizadas em vários problemas relacionados a séries de finanças.O objetivo deste projeto é apresentar, inicialmente, alguns conceitos de funções de cópulas e algumas definições de dependência. Posteriormente serão estudadas as dependências das principais funções de cópulas, tais como, normal, t-student, normal e t-student generalizadas e cópulas assimétricas. Será enfatizado o estudo da dependência nas caudas, que é de particulat importância em finanças